Investire Fast su Bitcoin con alto rendimento e sconto

Certificato interessantissimo di Vontobel per investire su un’azienda che è incentrata su software e intelligenza artificiale riguardante Fintech e accumulazione di Bitcoin.

Grazie alle corposissime cedole inoltre (redditi diversi in quanto derivanti da derivati cartolarizzati), consente di compensare eventuali minusvalenze presenti nel cassetto fiscale.

Vontobel Certificati Memory Cash Collect Fast Step Down: la Struttura

Di seguito la struttura del certificato firmato Vontobel:

• Sottostante: Microstrategy
• Barriera europea su capitale e cedole al 50% dei Valori Iniziali
• Premi mensili condizionati dell’1,33% (max 15,96% annuo), con effetto memoria e prima cedola osservalbile il 16/12/2024
• Autocall Fast Step Down Mensile, attiva dal 6° mese (dal 15/05/2025) e decrescente a step dell’1% ogni mese: dal 100% al 71% dei valori iniziali
• Scadenza a 3 anni
• Valore Nominale di 100 Euro
• Prezzo lettera rilevato a 98,90 Euro – intorno alle 12:44 del 10.12.2024 –

Vontobel Certificati Memory Cash Collect: Fast Step Down: il sottostante e la Componente Lineare

I livelli chiave sul sottostante di questo certificate targato Vontobel – sono i seguenti:

MSTR -> Valore Iniziale (362,74 USD), Barriera/Trigger Cedola (181,37 USD), Valore di Mercato (chiusura del 26.11.2024 a 365,34 USD, pari al 100,72% del Valore Iniziale)

NB: come si può vedere il Valore di Mercato di MSTR è pari al 100,72% del valore iniziale.

Dato ciò, e che il prezzo lettera è inferiore a circa 100,72 Euro, si può dire che il certificato quota con un piccolo sconto sulla componente lineare.

Rendimento Potenziale in Autocall ed a Scadenza

Payoff in caso di Autocall

Dalla sesta data di valutazione si attiva il meccanismo di autocall, tale per cui si verificano due scenari:

1. se il valore di mercato MSTR sale oltre il livello di autocall si ottiene il valore nominale più la cedola del mese in questione e quelle non eventualmente pagate, grazie all’effetto memoria
2. in caso contrario la vita del prodotto continua

NB: Se la condizione scatta alla prima data (MSTR>Valore Iniziale) si saranno ottenute 6 cedole più il nominale, ossia 112 Euro, con un rendimento a circa 5 mesi del 9,18% (21,48% annualizzato) rispetto il suddetto prezzo lettera.

Se scatta alla seconda data (MSTR>99% Valore Iniziale) si ottengono 109,31 Eur, con un rendimento a circa 6 mesi del 10,52% (20,44% annualizzato) e così via, fino ad arrivare alla penultima data (MSTR> 71% Valore Iniziale)

Come si vede, al prezzo ask attuale, il maggior rendimento potenziale annuo si sprigiona alla prima data di autocall.

Payoff a Scadenza

Fonte: elaborazione di Investire Oggi

A scadenza, se il prodotto targato Vontobel non si è estinto anticipatamente, si verificano due scenari potenziali:

1. Se alla data di valutazione finale COIN non scende sotto la barriera (50% del Valore Iniziale, stessa entità del trigger cedole), si saranno ottenute 36 cedole più il nominale, ossia 147,88 Euro, con un rendimento a 3 anni del 10,53% (16,89% annualizzato)
2. in caso contrario il certificato replica linearmente la performance di COIN, ossia pagando un valore pari al valore nominale moltiplicato per il rapporto fra il valore finale ed il valore iniziale di MSTR.

Codice ISIN 

DE000VC7UCB7

Cliccandovi sopra verrete rimandati alla pagina del certificato firmato Vontobel.

Nota Bene: il trading e l’attività d’investimento in generale possono comportare rischi significativi per il capitale, con perdite che potrebbero in alcuni casi eccedere il capitale iniziale. Gli scenari di mercato cambiano continuamente e le performance passate non rappresentano garanzia delle performance future. È pertanto fondamentale assicurarsi di aver compreso tali rischi. Le informazioni presentate in questo sito non sono in alcun modo da intendersi come sollecito all’investimento e sono rivolte ad un pubblico indistinto, non rappresentando in alcun modo attività di consulenza finanziaria personalizzata -e nemmeno generica-  in base ai profili di rischio e rendimento degli investitori. Ogni decisione di investimento è sotto la piena ed esclusiva responsabilità del lettore. Né l’autore né Investire Oggi saranno responsabili nei confronti di nessun utente né di qualsivoglia altra persona o entità per l’inesattezza delle informazioni o per qualsiasi errore od omissione nei suoi contenuti, a prescindere della causa di tali inesattezze, errori od omissioni.