Fino al 12% p.a. e payoff egreggiamente difensivo con il phoenix memory di UBS su basket Mix

Questo certificato paga cedole mensili dello 1% e consente a scadenza, se non si verifica il rimborso anticipato, di ottenere il nominale più l'ultima cedola (assieme a quelle eventualmente non pagate) a condizione che il WO non scenda oltre il -40% dalle quotazioni attuali (se scendesse con più forza l'airbag limita molto e le perdite; il tutto a parità di condizioni sugli altri sottostanti)
4 anni fa
1 minuto di lettura
UBS Certificati Phoenix Memory: come ivnestire sul macro-settore tecnologico con rendimenti fino al 14% annuo

Questo Phoenix Memory Airbag è stato emesso il 24/04/2020 da UBS, ha data di valutazione finale al 24/04/2025 (scadenza 02/05/2025), è negoziato su SeDex ed un valore nominale di 100 euro.

ISIN DE000UD67RA0

Prevede i seguenti punti di forza:

  • Strike Level (che funge da barriera sul capitale e da livello preso a riferimento per il calcolo del rimborso al posto del valore iniziale)  e trigger cedole al 60% dei livelli iniziali
  • cedole mensili dell’1% con effetto memoria (max. 12% p.a.)
  • Autocall trigger mensile pari al 90% dei livelli iniziali ed a partire dal 9° mese (rilevata dal 25/01/2021)
  • prezzo lettera a circa 99,6 euro

I sottostanti, con il mercato in movimento, sono rappresentati da:

  • Banco BPM: livello iniziale (1,062 euro), Trigger Autocall (0,9558‬ euro), Barriera/strike level (0,6372 euro), ultimo prezzo registrato (circa 1,105 euro, pari al 104,05% del livello iniziale)
  • ENI: livello iniziale (8,25 euro), Trigger Autocall (7,425 euro), Barriera/strike level (4,95 euro), ultimo prezzo registrato (circa 8,605 euro, pari al 104,3% del livello iniziale)
  • Prysmian: livello iniziale (16,03 euro), Trigger Autocall (14,427‬ euro), Barriera/strike level (9,618 euro), ultimo prezzo registrato (circa a 17,36 euro, pari al 108,3% del livello iniziale)
  • Azimut: livello iniziale (13,52 euro), Trigger Autocall (12,168‬ euro), Barriera/strike level (8,112 euro), ultimo prezzo registrato (circa 15,04 euro, pari al 111,24% del livello iniziale)

Per ora il WO è rappresentato da Banco BPM ma la situazione è praticamente uguale su ENI.

Con un prezzo lettera rilevato a circa 99,6 euro questa sarebbe la situazione a scadenza (a parità di condizioni sugli altri sottostanti):

Anche se Banco BPM scendesse del -40% dalle attuali quotazioni  il certificato rimborserebbe comunque il nominale più la cedola -ossia 101 euro- (oltre a quelle eventualmente non pagate in precedenza), ottenendo una rendimento del 2,33% rispetto il suddetto prezzo ask. Se il WO scendesse con più forza, grazie all’effetto Airbag, la perdita % sperimentata dal certificato è nettamente inferiore a quella sperimentata sul WO.

Nota Bene: il trading e l’attività d’investimento in generale possono comportare rischi significativi per il capitale, con perdite che potrebbero in alcuni casi eccedere il capitale iniziale. Gli scenari di mercato cambiano continuamente e le performance passate non rappresentano garanzia delle performance future. È pertanto fondamentale assicurarsi di aver compreso tali rischi. Le informazioni presentate in questo sito non sono in alcun modo da intendersi come sollecito all’investimento e sono rivolte ad un pubblico indistinto, non rappresentando in alcun modo attività di consulenza finanziaria personalizzata -e nemmeno generica- in base ai profili di rischio e rendimento. Ogni decisione di investimento è sotto la piena ed esclusiva responsabilità del lettore. Né l’autore né investire oggi saranno responsabili nei confronti di nessun utente né di qualsivoglia altra persona o entità per l’inesattezza delle informazioni o per qualsiasi errore od omissione nei suoi contenuti, a prescindere della causa di tali inesattezze, errori od omissioni.

 

Danilo Fieni

Lavora in InvestireOggi.it dal 2019 curando la sezione Certificati ed è laureato in finanza quantitativa.
La sua passione per il mondo finanziario lo ha portato ad approdare nel mondo dei certificati, analizzando in chiave oggettiva i flussi di pagamento di questi strumenti ed i relativi sottostanti, nonché curando le relazioni con alcuni dei professionisti del settore.
E' inoltre appassionato di trading ed investimenti, in cui svolge attività di ricerca quantitativa e di vantaggi statistici nel mondo dei mercati finanziari.

Lascia un commento

Your email address will not be published.

Articolo precedente

Medici e dentisti, come cambiano visite e cure dei pazienti nella Fase 2

Citigroup Certificati Phoenix Memory: come investire su Intesa Sanpaolo ottenendo fino al 9,00% annuo
Articolo seguente

Fino al 12% annuo e payoff ad interessante rendimento potenziale con il phoenix memory su basket mix di Citigroup